Nyrstar 2018

3.660 Posts, Pagina: « 1 2 3 4 5 6 ... 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 ... 179 180 181 182 183 » | Laatste
Frotsie
0
quote:

BeHave schreef op 8 juni 2018 11:39:


[...]

Ja, daar heeft u volledig gelijk in. Het zijn echter wel residuen van hun andere smelters dat hier de komende jaren worden gesmolten (bijdrage aan EBITDA voor '18 '19 '20 respect. 40, 100 en 130mln is verwerkt in de analyse. Elektronisch afval verwerken is nog niet voor de nabije toekomst.

Een andere zaak die mij niet volledig duidelijk is. Er is in dit kwartaal een onderhoud in de blast furnace van Port Pirie. Is dit een onderdeel van de nieuwe TSL plant of van de oude sinter plant?


Dat van die residuen wist ik dan weer niet ?? De logistiek rond inzameling zal misschien nog niet klaar zijn.
De blast furnace is een andere . De nieuwe is de "ausmelt tsl furnace"
Zolang ze de nieuwe niet voorafaangekondigd of voorafgepland stilleggen zijn er wat dat betreft geen zorgen.
lanciared
0
@BeHave. heel mooie , prima analyse, en natuurlijk een AB-tje hiervoor.
Maar, lijkt me het verkeerde bedrijf. waarom niet investeren in AMG ?
Lijkt me zoveel meer kansvoller.
Lees maar eens een paar avonden hier, op dit forum , onder draadje van AMG.

LR
Alfonz
0
quote:

Donatello schreef op 8 juni 2018 12:17:


Way down... we go...

Zoals reeds gezegd naar de € 3,00.
[verwijderd]
1
Vind die gasten van ABN altijd al vervelende analisten, heb het rapport helaas nog niet, maar er moeten onwaarheden in staan. Koersdoel 4 euro, wat een gekken... CEO koop op 7 Mei, na alle cijfers 1e kwartaal, nog behoorlijk bij op 5,38 EUR... denk je nu echt dat die de waarde van het bedrijf niet weet!
BeHave
0
quote:

Gerard100 schreef op 8 juni 2018 14:03:


Vind die gasten van ABN altijd al vervelende analisten, heb het rapport helaas nog niet, maar er moeten onwaarheden in staan. Koersdoel 4 euro, wat een gekken... CEO koop op 7 Mei, na alle cijfers 1e kwartaal, nog behoorlijk bij op 5,38 EUR... denk je nu echt dat die de waarde van het bedrijf niet weet!



Als er iemand aan dat rapport zou kunnen geraken. Zo leuk zijn
brillant
1
Het enige doel van die ABN analisten is dat zij een omslag verwachten bij Nyrstar ,de koers met kleine onwaarheden efkes onder druk zetten om dan zelf goedkoop te kunnen inkopen.Hetzelfde gebeurde met Umicore enkele weken geleden ook door een Zwitserse broker met hetzelfde doel!
Rogan
0
Na stop loss, 3 maand terug kooplimiet op verwachte bodem gezet. Vandaag op de dip dus weer opgepikt. Hopelijk veert de koers weer op.
Frotsie
0
quote:

Stephan010 schreef op 11 juni 2018 10:39:


Gaat lekker met Nyrstar. :(


Kwartaalcijfers zouden misschien iets kunnen helpen. Of nieuws dat de Australische regering wel wat geduld heeft.
Ik geloof toch nog steeds in het potentieel van het bedrijf.
Frotsie
0
ABN AMRO staat zwaar short op nyrstar,zij nemen elk klein feit te baat om Nyrstar naar beneden te praten.
In de prospectus staat open en bloot dat Nyrstar een factoring facility heeft met KBC Commercial Finance en dat hiervan € 70 mill. openstond per 30-06-2017.
Hillary Rhode (ceo) heeft zelf voor miljoenen aandelen bijgekocht. Hij heeft 650.000stuks! De rest van het management samen heeft ook zoiets. Dat doe je niet als het risico te groot is.
Snow
0
De shorter van dienst “ABN AMRO,”, kon moeilijk verdragen dat de koers begon te stijgen, en verlaagd daarmee zijn koersdoel naar 4.
Hopelijk komt er snel een bericht van Nyrstar.
BeHave
2
Als je als ABN AMRO analist 9 maand nodig hebt om het duidelijkste deel van de prospectus te begrijpen ben je niet zo goed bezig in mijn ogen. (70 mln factoring facility)
Als je als ABN AMRO analist meer dan een maand nodig hebt om 1 slide van de presentatie van Q1 te interpreteren ben je niet goed bezig in mijn ogen. (ABN AMRO schat de totale schuld op ongeveer 2mrd. Lijkt dat getal niet hard op slide 15 van de bijlage)
Als je als ABN AMRO analist zoveel waarde hecht aan deze 70 mln factoring facility op een totale schuldenberg van 2mrd, ben je niet zo goed bezig in mijn ogen.

Alsof een factoring facility van 70mln het koersdoel met €1,5 kan beïnvloeden. Dit terwijl Port Pirie in snel tempo wordt opgestart.
Bijlage:
Gerard_ecb
0
Stefaan Casteleins van Pro Beleggen heeft mij geen reactie gegeven. Wel plaatste hij vandaag dit op zijn pagina. Hij verkoopt nu heel zijn positie en eigenlijk uitsluitend op basis van het rapport van de ABN. Wat een lachertje, eigenlijk zegt de beste man, sorry mensen ik heb mijn huiswerk niet gedaan.

Hier is zijn posting

Mijn beleggingsstrategie heeft tot doel in aandelen te investeren met “Groei aan een Redelijke Prijs” (GARP) en anderzijds om trouw te blijven aan de winnaars en afscheid te nemen van de verliezers (let your profits run and cut your losses). Jammer genoeg moet ik het tweede deel van deze visie nu al een tweede keer sinds de opstart van deze portefeuille (vorige was Ontex) toepassen.

Bij de aankoop van Nyrstar had ik uiteraard gewezen op de hoge schuldpositie. Mijn aankoop was echter gebaseerd op het herstel van de zinkmarkt in het algemeen. Een herstel dat de laatste maanden is stilgevallen maar er is ook geen ommekeer. Op dit front blijft het verhaal geldig. De voornaamste reden om Nystar te kopen is het Australische project Port Pirie. Hier wordt een oude zinksmelterij omgevormd tot een modern recyclagebedrijf. Op deze wijze kan Nyrstar zich op een veel minder cyclische markt positioneren en kan de hoge schuldpositie wel degelijk afgebouwd worden. Port Pirie zou in het tweede halfjaar van 2018 nog 40 miljoen € winst moeten bijdragen. Een cijfer dat zou oplopen tot 100 miljoen € in 2019 en 120 miljoen in 2020. Ook betreffende Port Pirie is er geen informatie op dit ogenblik dat deze evolutie zou kunnen in twijfel stellen.

Wel is er jammer genoeg wel verontrustend nieuws betreffende het niveau van de schuldenlast. ABN-Amro is van mening dat Nyrstar feitelijk voor bijna 2 miljard € aan schulden draagt in plaats van de 1,35 miljard die tot nog toe werd aangenomen. Volgens ABN-Amro dient bij dit bedrag ook “eeuwigdurende effecten” die werden uitgegeven met voorafbetalingen voor nog te leveren zink en ook gebruikte factoringfaciliteiten (waarbij uitstaande vorderingen werden verkocht met een korting) geteld worden. Volgens ABN-Amro dient Nyrstar door dit hogere schuldenniveau een jaarlijkse rentelast van 120 miljoen € te betalen. Dus zelfs als Port Pirie inderdaad dit winstcijfer over 2020 haalt, zal dit volledig opgaan aan rentelasten.

"Verlies nemen is nooit aangenaam maar de risico voor Nyrstar lijken toch wel op te lopen. Port Pirie is een schitterend initiatief maar het valt nooit uit te sluiten dat er bij de opstart van een dergelijk recyclagebedrijf iets fout zou gaan waardoor de inkomstenstroom later dan verwacht op gang zou komen. Dit zou voor Nyrstar rekening houdende met de 120 miljoen € aan rentelasten desastreus kunnen zijn. Ik verkoop dan ook veiligheidshalve (en met pijn in het hart) mijn aandelen Nyrstar. Uiteraard blijf ik het aandeel volgen en indien Port Pirie inderdaad volledig volgens plan op tempo komt, is het zeker niet uitgesloten dat ik het aandeel terugkoop. Dit dan mogelijk zelfs aan een hogere prijs maar dan met meer zekerheid. voor de eerstkomende maanden wil in het geld dat in Nyrstar zat, liever in één van de vele andere ondergewaardeerde Belgische aandelen investeren. Ik kom hier spoedig op terug."

Jullie begrijpen dat ik niet erg geinteresserd ben in zijn volgende tip :-)

Succes, ik blijf overigens fijn zitten en kijk het rustig aan. Mijn positie is iets groter dan 3% van mijn porto en dit laat ik even zo, eerst wil ik nu resultaten zien dat ze de verwachtingen waar kunnen maken.

effegenoeg
0
quote:

Gerard_ecb schreef op 11 juni 2018 12:53:


Stefaan Casteleins van Pro Beleggen heeft mij geen reactie gegeven. Wel plaatste hij vandaag dit op zijn pagina. Hij verkoopt nu heel zijn positie en eigenlijk uitsluitend op basis van het rapport van de ABN. Wat een lachertje, eigenlijk zegt de beste man, sorry mensen ik heb mijn huiswerk niet gedaan.

Hier is zijn posting

Mijn beleggingsstrategie heeft tot doel in aandelen te investeren met “Groei aan een Redelijke Prijs” (GARP) en anderzijds om trouw te blijven aan de winnaars en afscheid te nemen van de verliezers (let your profits run and cut your losses). Jammer genoeg moet ik het tweede deel van deze visie nu al een tweede keer sinds de opstart van deze portefeuille (vorige was Ontex) toepassen.

Bij de aankoop van Nyrstar had ik uiteraard gewezen op de hoge schuldpositie. Mijn aankoop was echter gebaseerd op het herstel van de zinkmarkt in het algemeen. Een herstel dat de laatste maanden is stilgevallen maar er is ook geen ommekeer. Op dit front blijft het verhaal geldig. De voornaamste reden om Nystar te kopen is het Australische project Port Pirie. Hier wordt een oude zinksmelterij omgevormd tot een modern recyclagebedrijf. Op deze wijze kan Nyrstar zich op een veel minder cyclische markt positioneren en kan de hoge schuldpositie wel degelijk afgebouwd worden. Port Pirie zou in het tweede halfjaar van 2018 nog 40 miljoen € winst moeten bijdragen. Een cijfer dat zou oplopen tot 100 miljoen € in 2019 en 120 miljoen in 2020. Ook betreffende Port Pirie is er geen informatie op dit ogenblik dat deze evolutie zou kunnen in twijfel stellen.

Wel is er jammer genoeg wel verontrustend nieuws betreffende het niveau van de schuldenlast. ABN-Amro is van mening dat Nyrstar feitelijk voor bijna 2 miljard € aan schulden draagt in plaats van de 1,35 miljard die tot nog toe werd aangenomen. Volgens ABN-Amro dient bij dit bedrag ook “eeuwigdurende effecten” die werden uitgegeven met voorafbetalingen voor nog te leveren zink en ook gebruikte factoringfaciliteiten (waarbij uitstaande vorderingen werden verkocht met een korting) geteld worden. Volgens ABN-Amro dient Nyrstar door dit hogere schuldenniveau een jaarlijkse rentelast van 120 miljoen € te betalen. Dus zelfs als Port Pirie inderdaad dit winstcijfer over 2020 haalt, zal dit volledig opgaan aan rentelasten.

"Verlies nemen is nooit aangenaam maar de risico voor Nyrstar lijken toch wel op te lopen. Port Pirie is een schitterend initiatief maar het valt nooit uit te sluiten dat er bij de opstart van een dergelijk recyclagebedrijf iets fout zou gaan waardoor de inkomstenstroom later dan verwacht op gang zou komen. Dit zou voor Nyrstar rekening houdende met de 120 miljoen € aan rentelasten desastreus kunnen zijn. Ik verkoop dan ook veiligheidshalve (en met pijn in het hart) mijn aandelen Nyrstar. Uiteraard blijf ik het aandeel volgen en indien Port Pirie inderdaad volledig volgens plan op tempo komt, is het zeker niet uitgesloten dat ik het aandeel terugkoop. Dit dan mogelijk zelfs aan een hogere prijs maar dan met meer zekerheid. voor de eerstkomende maanden wil in het geld dat in Nyrstar zat, liever in één van de vele andere ondergewaardeerde Belgische aandelen investeren. Ik kom hier spoedig op terug."

Jullie begrijpen dat ik niet erg geinteresserd ben in zijn volgende tip :-)

Succes, ik blijf overigens fijn zitten en kijk het rustig aan. Mijn positie is iets groter dan 3% van mijn porto en dit laat ik even zo, eerst wil ik nu resultaten zien dat ze de verwachtingen waar kunnen maken.




Heb mijn positie vorige week met verlies verkocht op 4,80€
De aankoop was 5,19€
Eerder al een rit met flinke winst gehad.
Zodoende quiet gedraaid.
[verwijderd]
0
quote:

BeHave schreef op 11 juni 2018 12:33:


Als je als ABN AMRO analist 9 maand nodig hebt om het duidelijkste deel van de prospectus te begrijpen ben je niet zo goed bezig in mijn ogen. (70 mln factoring facility)
Als je als ABN AMRO analist meer dan een maand nodig hebt om 1 slide van de presentatie van Q1 te interpreteren ben je niet goed bezig in mijn ogen. (ABN AMRO schat de totale schuld op ongeveer 2mrd. Lijkt dat getal niet hard op slide 15 van de bijlage)
Als je als ABN AMRO analist zoveel waarde hecht aan deze 70 mln factoring facility op een totale schuldenberg van 2mrd, ben je niet zo goed bezig in mijn ogen.

Alsof een factoring facility van 70mln het koersdoel met €1,5 kan beïnvloeden. Dit terwijl Port Pirie in snel tempo wordt opgestart.


Precies, helemaal mee eens!
sossa69
0
Het heeft te lang geduurd helaas, vermoedelijk dumpen die MT mannen in fase hun aandelen om toch nog wat van hun ontslagvergoeingen te verzilveren.
[verwijderd]
0
quote:

sossa69 schreef op 11 juni 2018 23:45:


Het heeft te lang geduurd helaas, vermoedelijk dumpen die MT mannen in fase hun aandelen om toch nog wat van hun ontslagvergoeingen te verzilveren.


Wat bedoel je precies? CEO koopt alleen maar bij!

Zoals Dhr. Rode al zei.....geef Nyrstar even de tijd en het komt goed.

Je kunt zo’n schuld niet in 1.5 jaar wegwerken, maar beleggers kijken vooruit lijkt me, al zie je dat niet erg terug in de koers nu.

Het komt goed, als de macro’s OK blijven komt het goed.
Frotsie
1
Iedereen staart zich nu blind op die oelewapper van AbnAmro die zijn huiswerk niet deftig gemaakt had.
Als je de adviezen van alle analisten samenraapt krijg je een verhouding van 1 verkoop 1houden en 4 kopen.
Het aandeel is correct gewaardeerd momenteel, heeft enorm groeipotentieel, maar niet zonder risico.
Gisteren overigens 2k stuks bijgekocht op dieptepunt

Wíe niet tegen de warmte kan, blijft best uit de keuken
Drillbit
0
De voorbije jaren heeft dit bedrijf honderden miljoenen opgehaald...
De grondstofprijzen stijgen reeds een hele tijd...
Is het zo moeilijk om de boel te laten draaien ?
Wanbeleid !
marcel13
0
Update Bolero Wereldselectie: vaarwel GlaxoSmithKline en Nyrstar, welkom Nutrien

De analisten van KBC Asset Management schudden de Bolero Wereldselectie vandaag grondig door elkaar, met maar liefst 3 wijzigingen tegelijk. Zo wordt meteen het dynamische karakter van onze wereldwijde favorietenlijst in de verf gezet.

In de grondstoffensector ziet KBC Asset Management op dit moment behoorlijk wat potentieel in Nutrien, de grootste kunstmestproducent ter wereld, die begin dit jaar ontstond uit de fusie tussen Agrium en Potash Corp of Saskatchewan. Tegelijkertijd nemen ze afscheid van Nyrstar.
3.660 Posts, Pagina: « 1 2 3 4 5 6 ... 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 ... 179 180 181 182 183 » | Laatste
Aantal posts per pagina:  20 50 100 | Omhoog ↑

Plaats een reactie

Meedoen aan de discussie?

Word nu gratis lid of log in met uw e-mailadres en wachtwoord.

Direct naar Forum

Detail

Vertraagd 4 mrt 2021 17:35
Koers 0,402
Verschil -0,010 (-2,31%)
Hoog 0,420
Laag 0,400
Volume 116.929
Volume gemiddeld 401.561
Volume gisteren 58.437

Brussel real time stocks quotedata by Euronext. Other real time EU stocks, by Cboe Europe Ltd.; US stocks by NYSE & Cboe BZX Exchange, 15 min. delayed
#/^ Index indications calculated real time, zie disclaimer, streaming powered by: Infront