am1993 schreef op 10 november 2024 21:12:
[...]
Toch wel even goed blijven opletten B2020! Flow verdiende het eerste HJ € 1.33 en in het 3e kwartaal € 0.87. En dat is bij elkaar al € 2.20, hetgeen zou inhouden, dat Flow in het 4e kwartaal niets verdient. Dat lijkt mij onwaarschijnlijk en ik denk dat ze zeker in staat zijn om standaard € 0.60 te verdienen per kwartaal.
Met die € 2.20 in de eerste 3 kwartalen komen we dan op een EPS 2024 van € 2.80. ofwel een kw van circa 7,7.
Volgens mij is de intrinsieke waarde van Flow circa 18 op dit moment, dus als ze weer geen dividend uitkeren (hetgeen ik hoop) neemt de intrinsieke waarde steeds verder toe.
Daarnaast: Flow is een hele interessante speler op de markt, vooral in de EU, dus het zou me niet verbazen als het ook nog eens een leuke overnamekandidaat zou kunnen zijn, bijvoorbeeld voor Virtu, die misschien haar vleugels richting EU wil uitslaan. Er zit ook veel synergie in zo'n overname, dus dat sluit ik niet uit.