Robeco was in het eerste kwartaal het best presterende fondshuis van Europa, zo blijkt uit een analyse van Morningstar. Bij de kleinere fondshuizen is een mooie rol weggelegd voor Actiam.
In het verleden behaalde resultaten bieden geen garantie voor de toekomst, zo luidt de disclaimer altijd bij dit soort lijstjes. De analyse van Morningstar, waarbij is gekeken naar de historische prestaties van fondshuizen, dienen dan ook niet als een veredelde glazen bol. Maar het kan natuurlijk wel een criterium zijn bij de selectie van een geschikt beleggingsfonds.
In een toelichting op de resultaten legt Morningstar uit dat het bedrijf de analyse op twee manieren uitvoert: equal-weighted en asset-weighted. In het eerste geval worden de fondshuizen gerangschikt naar hun gemiddelde Morningstar Rating. De omvang van het fondshuis is hierbij niet relevant. In het tweede geval telt de omvang van het beheerd vermogen wel mee.
De beste fondshuizen
Als puur wordt gekeken naar de rendementen over het eerste kwartaal (ofwel de equal-weighted rating), dan eindigt het in Nederland gevestigde Robeco bovenaan, met een score van 3,77. Hierna volgen Vanguard, Fidelity, Allianz Global Investors en Schroders.
Robeco prolongeert hiermee de eerste plaats, want ook in het vierde kwartaal behaalde dit in Rotterdam gevestigde fondshuis de hoogste score.
Dit is de top 10 (naam fondshuis, gevolgd door rating):
- Robeco: 3,77
- Vanguard: 3,57
- Fidelity: 3,52
- Allianz Global Investors: 3,47
- Schroders: 3,47
- Pimco: 3,46
- Jupiter: 3,42
- Invesco: 3,40
- UBS: 3,40
- BlackRock en Columbia Threadneedle (gedeelde tiende plaats): 3,39
... en de grootste
Robeco is een relatief kleine partij in Europa. Morningstar heeft ook een overzicht gemaakt van de grootste fondshuizen, gelet op het beheerd vermogen. Hier eindigt BlackRock bovenaan. Robeco en andere Nederlandse partijen komen niet in de top 20 voor.
Dit is de top 10 (naam fondshuis, gevolgd door beheerd vermogen in miljarden euro's):
- BlackRock: 258,1
- Amundi: 202
- UBS: 173,2
- Fidelity: 134,2
- DWS: 132,7
- Schroders: 132,7
- Nordea: 131,4
- JP Morgan: 122,1
- Pimco: 115,5
- Credit Suisse: 106,9
De beste kleine
Onder het motto 'wie het kleine niet eert' heeft Morningstar ook een aparte lijst gemaakt van kleinere fondshuizen, met een beheerd vermogen tussen de 5 en 40 miljard euro. Hier is een mooie rol weggelegd voor het in Nederland gevestigde Actiam.
De top 5 (naam fondshuis, gevolgd door rating):
- Fundsmith: 5,00
- Lindsell Train: 4,77
- Insight: 4,26
- Nykredit: 4,20
- Actiam: 4,15
De bovenste twee fondshuizen voerden de lijst in het vierde kwartaal van 2017 ook aan.