AVM (Altijd Verkeerde Moment) schreef op 10 mei 2023 23:20:
Hallo Bfo (ik kort het even af als je het niet erg vindt ;-)), welkom in dit draadje en dank voor de info!
Yes, meer dan 60 posities, dus dat komt al een eind in mijn richting, maar dan heb je nog zo'n 40 te gaan! ;-p
Enkele vragen/opmerkingen:
1) Wat betekenen die twee percentages achter je sectoren (bijv "Fixed Inc 40% 38.3%")?
2) Wat is een eREIT?
3) Ik heb wel eens eerder een eigen google sheet hier gedeeld waarin je ook je eigen porto details kan bijhouden. Als nieuwe lezers die niet terug kunnen vinden en daarin geïnteresseerd zijn, dan kan ik die nog wel een keer delen.
4) Ik volg Rida Morwa ook, maar niet betalend, en af en toe vooral ook met een forse korrel zout (maar dat geldt voor de meeste schrijvers op SA)
5) Een gemiddelde yield van 12.2% is erg hoog... Wat bedoel je daar eigenlijk mee? Is dat je cashflow/dividendyield (dat is dan behoorlijk hoog...)? Is dat dan op de historische kostprijs of op de huidige marktwaarde? Als op marktwaarde: dan zou dat betekenen dat grofweg de helft van je porto zelfs nog meer dan 12.2% oplevert... Als je 60+ posities hebt, dan zijn dat misschien wel 30 stuks die meer dan 12% yield hebben(!?). Ter vergelijking: de pluk met de hoogste div% in mijn mix zijn de financials (BDC's/mREIT's etc.) met een gemiddelde yield van ca 10% en "slechts" 7 stuks hebben een yield van meer dan 12%.
6) Het wordt dan helemaal interessant om te zien welke posities zo hoog renderen. Kan je misschien een top 20 geven van je posities met de hoogste yield?
Dit is mijn top 20 (alle sectoren door elkaar):
Nr Aandeel Ticker FW yield Div-patroon1 Uniti Group Inc NASDAQ:UNIT 15,9% Q-1-4-7-10
2 Sachem Capital Corp NYSEAMERICAN:SACH 15,5% Q-1-4-7-10
3 AGNC Investment Corp NASDAQ:AGNC 15,4% M
4 Triplepoint Venture Growth BDC Corp NYSE:TPVG 15,4% Q-3-6-9-12
5 Apollo Commercial RE Finance NYSE:ARI 14,9% Q-1-4-7-10
6 PIMCO Dynamic Income Fund NYSE:PDI 14,4% M
7 Annaly Capital Management Inc NYSE:NLY 13,8% Q-1-4-7-10
8 Medical Properties Trust Inc NYSE:MPW 13,8% Q-1-4-7-10
9 Guggenheim Strategic Opportunities CEF NYSE:GOF 13,6% M
10 Inovalis REIT TSE:INO.UN 13,0% M
11 Aberdeen Global Premier Properties NYSE:AWP 12,2% M
12 Capital Southwest Corporation NASDAQ:CSWC 12,0% Q-3-6-9-12
13 ZIM Integrated Shipping Services Ltd NYSE:ZIM 11,6% Q-3-6-9-12
14 Highland Income Fund NYSE:HFRO 11,5% M
15 Prospect Capital Corp NASDAQ:PSEC 11,5% M
16 Equitrans Midstream Corporation NYSE:ETRN 11,2% Q-2-5-8-11
17 Acres Commercial Realty Corp Pref Series C NYSE:ACR-C 10,9% Q-1-4-7-10
18 Owl Rock Capital Corp NYSE:ORCC 10,5% Q-1-4-7-10
19 Ares Capital Corporation NASDAQ:ARCC 10,5% Q-3-6-9-12
20 Kinetik Holdings Inc. NYSE:KNTK 10,1% Q-2-5-8-11
Let op: hier zitten een paar behoorlijk risky yields tussen met misschien wel een grote kans op een dividend cut. Voor ZIM heb ik een fictieve yield o.b.v. $0.50 "ingetekend" (maar dat kan de komende 2 jaar dus ook nul worden, om daarna misschien wel weer een belachelijke hoogte te krijgen). Voor CSWC heb ik daarentegen weer een yield ingetekend zonder supplemental dividends. Ook geldt bovenstaande lijst uiteraard niet als mijn top 20 aanbeveling, omdat van velen de yield op dit moment zo hoog is, vooral omdat de koersen vreselijk hard zijn gedaald... de total return kan dus fors belabberd zijn! Neem bovenstaande daarom vooral met een fors kritische blik door, want er kunnen zomaar wat "eigenaardigheden" in de kentallen zitten.