groeibriljant schreef op 29 juli 2019 13:01:
@tatje
Je forecast van 750 miljoen in 2019 lijkt mij realistisch. Er zijn veel nieuwe orders die momenteel net aan het opstarten zijn. Daarmee is de groei voor de komende jaren al binnen.
De autoverkopen dalen licht, maar daar staat tegenover dat de take-rate groeit. per saldo verwacht ik een positieve bijdrage.
Verder gaan vanaf 2020 de eerste HD-inkomsten op gang komen.
Dan komt er als toetje ook de nieuwe omzet vanuit Microsoft (Bing Maps)nog bij.
Ook voor 2020 is de groei naar verwachting al binnen via de nieuwe orders die 4-5 jaar looptijd hebben (en in de regel 4-5 jaar worden verlengd bij de tussentijdse modelupdate).
Bijna 1 euro FCF en de koers rond de 23 euro met ca 500 miljoen in de kassa. Dividend en/of aandeleninkoop en je gaat mogelijk zelfs richting de 30 euro.
Wat zal een strategische koper betalen voor een uniek real-time HD-platform dat 7 miljard aan ontwikkelingskosten en 10 jaar heeft gekost?